一、工控行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀分析

    近些年我國人口結(jié)構(gòu)發(fā)生了變化，人口老齡化趨勢(shì)明顯，勞動(dòng)人口比重（15 歲-64歲）持續(xù)下降 。

制造業(yè)人均工資持續(xù)提升（元）

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    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢網(wǎng)發(fā)布的《2018-2024年中國智能裝備行業(yè)深度調(diào)研及投資前景預(yù)測(cè)報(bào)告》

    隨著我國智能裝備制造行業(yè)的快速發(fā)展，進(jìn)一步整合產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新資源，工業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)、勞動(dòng)力成本不斷攀升及機(jī)器人生產(chǎn)成本下降將推動(dòng)工業(yè)機(jī)器人的發(fā)展。

    2017 年我國工業(yè)機(jī)器人銷量達(dá)到了 9 萬臺(tái)，同比增長 31%，發(fā)展勢(shì)頭迅猛。《中國制造2025》產(chǎn)業(yè)技術(shù)路線藍(lán)圖預(yù)計(jì)，到 2020 年工業(yè)機(jī)器人銷量將達(dá)到 15 萬臺(tái)， 保有量達(dá)到 80 萬臺(tái)。我國工業(yè)自動(dòng)化水平仍有較大提升空間

我國工業(yè)機(jī)器人銷量持續(xù)增長

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    將 2009 年至今的 PMI 指數(shù)與工控市場(chǎng)增速對(duì)比，可以比較明顯的看到兩者有一定的相關(guān)性， 2018 年 1-5 月份 PMI 指數(shù)分別為 51.3%、 50.3%、51.5%、51.40%和 51.90%，已經(jīng)連續(xù)超過 20 個(gè)月位于 50%以上的景氣區(qū)間，制造業(yè)呈現(xiàn)穩(wěn)中有升的較好發(fā)展態(tài)勢(shì)。從非制造業(yè)商務(wù)活動(dòng)指數(shù)看，今年 1-3 月份非制造業(yè)商務(wù)活動(dòng)指數(shù)分別為 55.3%，54.4%和 54.6%，連續(xù) 7 個(gè)月穩(wěn)定在 54%以上較高水平，服務(wù)業(yè)保持平穩(wěn)較快增長。從綜合 PMI 產(chǎn)出指數(shù)看，今年 1-3 月份綜合 PMI 產(chǎn)出指數(shù)分別為 54.6%，52.9%和 54.0%，處于較高景氣水平，實(shí)體經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)總體平穩(wěn)較快擴(kuò)張。

工控市場(chǎng)增速與 PMI 指數(shù)對(duì)比

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制造業(yè)固定資產(chǎn)投資完成額:累計(jì)同比（%）

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    改革開放以來的30余年的快速工業(yè)化進(jìn)程，中國工業(yè)化取得了巨大的成就，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平得到了極大的提升，中國已經(jīng)整體步入工業(yè)化中期的前半階段。中國的基本經(jīng)濟(jì)國情已從一個(gè)農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)大國轉(zhuǎn)變?yōu)楣I(yè)經(jīng)濟(jì)大國。

    2007-2017年，我國工業(yè)增加值保持著逐年上升的趨勢(shì)，但同比增速有所下降。2017年全部工業(yè)增加值28.00萬億元，比上年增長6.4%。規(guī)模以上工業(yè)增加值增長6.6%。

2007-2017年全國工業(yè)增加值其增長情況（%）

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    2015 年工控行業(yè)同比下滑 8.1%； 2016 年一季度下降 5-6%，但是下半年起，受工業(yè)自動(dòng)化進(jìn)程加快以及固定資產(chǎn)投資加速等利好帶動(dòng)，工控市場(chǎng)迎來了復(fù)蘇回暖，四季度增長 6-7%，全年增長約1%，行業(yè)規(guī)模達(dá)到 1400 億， 2017 年市場(chǎng)規(guī)模增長 16.5%，達(dá)到 1657 億元， 出現(xiàn)快速增長跡象。

2008-2017年我國工控市場(chǎng)規(guī)模增長率

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我國工控市場(chǎng)開始復(fù)蘇

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    我國工控行業(yè)起步較晚，國內(nèi)所有工控產(chǎn)品發(fā)展的過程均是進(jìn)口替代的過程，近年來，我國本土自動(dòng)化產(chǎn)品價(jià)高性價(jià)等優(yōu)勢(shì)市場(chǎng)份額穩(wěn)步提， 2009 年本土品牌市占率24.8%，到 2016 年市占率已達(dá) 35%，增長超過 10%。 國內(nèi)工業(yè)自動(dòng)化行業(yè)整體落后于發(fā)達(dá)國家，歐美和日資品牌技術(shù)水平高，品牌優(yōu)勢(shì)明顯。但是隨著我國工業(yè)化進(jìn)程加快，產(chǎn)業(yè)升級(jí)，我國目前已步入智能制造裝備快速成長期， 國內(nèi)工業(yè)自動(dòng)化企業(yè)在成本、定價(jià)、分銷、細(xì)分市場(chǎng)擴(kuò)展、個(gè)性化服務(wù)等方面具備靈活性上的比較優(yōu)勢(shì)， 逐漸在 OEM 細(xì)分領(lǐng)域取得優(yōu)勢(shì)。

    2017年我國工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)行業(yè)實(shí)現(xiàn)銷售收入3763.54億元，2012-2017年均復(fù)合增速約10%。

2012-2017年工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)行業(yè)銷售收入及其增長情況（單位：億元，%）

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    在目前工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)傳統(tǒng)需求市場(chǎng)放緩的情形下，投資者不妨提前布局新興產(chǎn)業(yè)，加大在新興市場(chǎng)需求產(chǎn)品的研發(fā)投資，在未來獲得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。基于工業(yè)自動(dòng)化控制較好的發(fā)展前景，預(yù)計(jì)2018年工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)裝置制造行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模將超過4000億元。

    目前，國內(nèi)工業(yè)自動(dòng)化控制系統(tǒng)裝置制造行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模正逐漸增長。2017年，行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模為3669.54億元，同比增長6.01%；負(fù)債規(guī)模為1707.00億元，同比增長8.75%。

2012-2017年工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)行業(yè)負(fù)債情況（單位：億元，%）

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2012-2017年工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)行業(yè)資產(chǎn)情況（單位：億元，%）

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    二、工控行業(yè)發(fā)展規(guī)模預(yù)測(cè)

    隨著時(shí)代的發(fā)展和社會(huì)的進(jìn)步，我國現(xiàn)有的工業(yè)自動(dòng)化水平已無法滿足現(xiàn)代化的工業(yè)智能控制的需求，這就要求對(duì)其進(jìn)行一場(chǎng)技術(shù)變革，伴隨著我國工業(yè)自動(dòng)化升級(jí)的加快，越來越多的自動(dòng)化生產(chǎn)流水線和智能設(shè)備將會(huì)大量出現(xiàn)，將有效帶動(dòng)公司控制電器和控制系統(tǒng)等產(chǎn)品的需求增速。

    因此預(yù)測(cè)未來我國工控行業(yè)將保持 8%的穩(wěn)定增長。到 2020 年我國工控市場(chǎng)規(guī)模預(yù)計(jì)將達(dá)到 2000 億元，巨大的市場(chǎng)規(guī)模有望孕育出本土大市值的工控龍頭企業(yè)。

2017-2020 年中國自動(dòng)化市場(chǎng)規(guī)模及增長

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    在紡織、冶金、汽車等主要下游行業(yè)增速放緩，新興產(chǎn)業(yè)尚未達(dá)到一定規(guī)模的情況下，工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)裝置制造行業(yè)銷售增速也將在保持較高水平的前提下緩慢回落，預(yù)計(jì)未來幾年市場(chǎng)銷售規(guī)模增速保持在7%左右，到2023年行業(yè)銷售規(guī)模有望超過5600億元。

2018-2023年中國工業(yè)自動(dòng)控制系統(tǒng)裝置制造行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模預(yù)測(cè)（單位：億元）

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