回首2017年，可以發現2017 年我國用電需求基本延續2016年下半年以來的高速增長，這主要受益于我國經濟持續向好以及2016年同期用電基數偏低。2017年我國全社會用電量達到63,077億千瓦時，同比增長6.6%。

    與需求相對，我國裝機容量增速受火電供給側改革的影響持續趨緩。2017年，我國規模以上電廠裝機容量達到177,073萬千瓦，同比增長7.6%，增速較 2016年下降 0.6個百分點。其中，火電裝機增速僅為4.3%，較2016年下降1個百分點。

2017 年全社會用電量同比增速提升

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    相關報告：智研咨詢發布的《2017-2022年中國工業用電量市場專項調研及投資戰略研究報告》

2017年規模以上電廠裝機容量同比增速減緩

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    一、經濟回暖疊加夏季高溫冬季寒潮用電需求提升

    2017年我國全社會用電量 63,077億千瓦時，同比增長6.6%，增速較2016年提升1.6個百分點。用電需求結構進一步完善，三產和城鄉居民占比提升，二產用電占比下降。

2017 年全社會用電需求增速提升至6.6%

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三產和居民用電占比持續擴大，二產持續收縮

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    其中，一產用電量1,155億千瓦時，同比增長7.3%，增速較2016 年提高2.0個百分點；二產用電量44,413 億千瓦時，同比增長5.5%，增速較 2016 年提高 2.7 個百分點；三產用電量8,814 億千瓦時，同比增長10.7%，增速較 2016年下降0.6個百分點；城鄉居民用電量8,695億千瓦時，同比增長7.8%，增速比 2016年下降3.1個百分點。

2017 年一產累計用電量同比增長 7.3%

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2017 年二產累計用電量同比增長5.5%

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2017年三產累計用電量同比增長10.7%

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2017年居民累計用電量同比增長7.8%

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    分月來看，由于一直以來我國用電需求處于“雖然增速有所減緩、但一直保持增長”的趨勢中，2017年單月用電量均為歷史新高（1月除外，有春節放假因素）。從增速方面看，除了 11月以外，其他月份的用電量同比增速均高于過去5年均值水平。其中尤其以7月和 12 月的用電增速為高，分別受夏季高溫與寒潮低溫影響，用電需求旺盛。

2017年全社會單月用電量創歷史新高（單位：億千瓦時）

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2017年全社會當月用電量同比增速較高

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    二、氣溫對2017年夏季高用電需求助力顯著

    2017年夏季高線損推動用電需求高漲。在我國夏季通常主要指代6-8月。中國氣象局將夏季定義為每年6-8月，并且按照該定義對于氣象數據進行統計和分析。2011-2016年，我國 6-8 月的平均氣溫分別為 20.4℃、22.3℃和 21.5℃，顯著高于非夏季的 5 月（16.5℃）和 9 月（17.1℃）。其中，7 月份的平均溫度最高，8月次之，最低為6月。從一般常理上判斷，夏季較非夏季多出了制冷需求，故夏季的用電需求應當顯著高于非夏季月份。從結果上來看，夏季的用電需求確實顯著高于非夏季，其中又以 7-8 兩個月的用電需求最高，6月相對其他月份的用電量需求并不顯著偏多。

2011年以來6-8月氣溫顯著偏高（單位：℃）

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2011年以來用電量高峰出現在7-8月（單位：億千瓦時）

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    分產業來看，一產、三產和城鄉居民用電需求在夏季出現非常明顯的用電需求提升，二產則相對較弱。其中，一產的用電量環比增長主要體現在 7 月和 8 月，6 月雖有提升但幅度相對較小；三產用電自進入 6 月起開始出現顯著環比提升，并在 8 月達到高峰；城鄉居民用電的需求環比增長主要體現在 8 月和 9 月。二產用電的“夏季效應”顯著程度不及其他用電類型，主要系二產用電本身基數較高，其主要的環比增長出現在 7 月。

一產用電：高峰出現在 7-8 月（單位：億千瓦時）

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二產用電：7 月為高峰（單位：億千瓦時）

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三產用電：6、7、8 月梯級上升（單位：億千瓦時）

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居民用電：8-9 月為用電高峰（單位：億千瓦時）

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    核心因素：高負荷導致線損提升

    通過對二產用電需求的各詳細子項進行仔細排查，發現 二產中包含一項重要的非生產用電：線路損失電量。線路損失電量為電能在傳輸的過程中損失的電量，在中電聯、能源局的需求統計中被計入二產用電量——電力、熱力的生產供應業子項。從 2011 年以來的線損數據中可以看出，5-8 月份的線損電量明顯高于 4 月和 9 月，其中 7 月份的線損電量又遠高于 5 月、6 月和 8 月。

2011 年以來夏季及周邊月份計入二產用電需求的線損電量（單位：億千瓦時）

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    三、水電火電交替發力，清潔能源發電快速增長

    2017 年，全國全口徑發電量達到 64,179 億千瓦時，同比增長 6.5%。其中，火力發電量累計 45,513 億千瓦時，同比增長 5.2%；水力發電量累計11,945 億千瓦時，同比增長 1.7%；核能發電量累計 2,483 億千瓦時，同比增長 16.5%；風力發電量累計 3,057 億千瓦時，同比增長 26.3%；太陽能發電量累計 1,182 億千瓦時，同比增長 75.4%。

    我國各電源發電結構改善： 近年來隨著風電與太陽能發電裝機的快速增長，我國非水可再生能源發電占比逐年提高，火電發電占比下降。水電由于開發漸入后期，新增裝機容量不高，水電占比保持在相對穩定的水平。

2017年全口徑發電量同比增長6.5%

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火電發電占比減少，非水可再生能源發電占比增加

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    分月來看，由于用電需求穩定增長，我國發電量也逐年增長。除 2016-2017 年未披露 1月和 2 月當月發電量以外，其他月份的單月用電量均為歷史新高值，且單月發電量增速整體高于近 5 年平均水平。從 2017 年單月用電量增速看，全年僅 10 月和 11 月低于近5 年平均水平，其中與用電需求相一致，7 月和 12 月發電量同比增速較高。

2017 年單月發電量持續提升（單位：億千瓦時）

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2017 年當月發電量同比增速較高

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    四、受益夏季高溫火電出力較高，全年發電量占比持續下降

    2017 年火力發電量累計 45,513 億千瓦時，同比增長 5.2%） （發電量數據來自中電聯）。受益于宏觀經濟回暖、用電需求增加以及 2017 年上半年來水偏枯水電釋放發電空間，2017 年全年火電發電量同比增速較 2016 年提高 2.6 個百分點。2017 年夏季 7-8 月受到高溫影響，冬季 12 月受到寒潮影響，我國制冷與供暖用電需求旺盛，火電作為我國的主要電源類型深度受益，火電 7-8 月份和 12 月份當月發電量水平較為突出。

2017 年火電發電量同比增長 5.2%

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2017 年 7、8、12 月火電發電量高于歷年水平（單位：億千瓦時）

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    受火電供給側改革影響，2017 年火電新增裝機容量減少，雖然 2017 年 9-11 月火電新增裝機累計同比增速回正，然而受到 2017年 12 月新增裝機較少以及 2016 年 12 月份新增裝機基數較高的影響，2017 全年火電新增裝機容量較 2016 年同比減少 5.34%。火電發電量增速提升而新增裝機增長受限，2017 年火電利用小時較 2016 年增加 23 小時。

2017 年火電新增裝機容量同比減少 5.34%

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2017 年火電利用小時同比增加 23 小時（單位：小時）

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    分月份來看，2013 年以來多數月份火電利用小時持續下降，至 2017 年略有回升。2017年 9-11 月火電當月利用小時數同比減少，主因系 2017 年下半年來水偏豐水電發力對火電發電空間產生影響。2017 年其他月份火電利用小時數均同比增加，反映出火電機組火電出力水平同比改善。其中 2017 年 7 月和 12 月火電當月利用小時較 2016 年同期增幅較高，主因系 7 月和 12 月我國分別受高溫和寒潮影響，制冷與供暖用電需求較高。

2017 年多數月份火電當月利用小時同比提升（單位：小時）

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2017 年 9-11 月火電當月發電量負增長

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    五、汛期來水轉豐，水電全年發電量實現同比增長

    從我國水電的歷史發電量來看，水電發電量逐年波動上升，2017 年水力發電量累計11,945 億千瓦時，同比增長 1.7%）（發電量數據來自中電聯）。水電發電量波動的主因系我國整體來水情況呈現“奇枯偶豐”的態勢。此外隨著新機組的投產，水電裝機容量提升，帶動發電量波動上升。

2017 年水電發電量同比增長 1.7%

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2017 年 9 月起水電累計發電量同比增速回正

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    從 2017 年各月水電發電量情況看，上半年各月水電發電量同比低于 2016 年同期水平，下半年發生反轉，各月水電發電量同比高于 2016 年同期水平，主因系受到 2017 年上半年來水偏枯的影響，水電出力水平較低；2017 年汛期以來西南流域來水轉豐，助力水電實現電量大發，8 月-12 月水電當月發電量同比增長。受 2017 年上下半年水情變化影響，上半年水電累計發電量同比減少，2017 年 9 月起水電發電量累計同比方才回正。

2017 年下半年水電單月發電量較高（單位：億千瓦時）

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2017 年下半年水電當月發電量同比快速增長

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    分月份看，我國水電資源主要集中在西南地區，西南流域豐水期為每年的 6-10 月份，因此我國 6-10 月份水電當月利用小時數較高。受到 2017 年上半年來水偏枯影響，上半年各月份水電當月利用小時較往年相比偏低。汛期來水轉豐，助力水電 7-9 月份完成較高的利用小時，同時各大水庫借助充沛水量達到理想庫容，延續了優質水情對利用小時的提升作用。2017 年 8-11 月，水電當月利用小時高于 2016 年同期水平。

2017 年 7-9 月份水電利用小時較高（單位：小時）

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    六、清潔能源受益裝機增加，發電量保持高速增長

    2017 年，核能發電量累計 2,483 億千瓦時，同比增長 16.5%；風力發電量累計 3,057億千瓦時，同比增長 26.3%；太陽能發電量累計 1182 億千瓦時，同比增長 75.4%發電量。

    清潔能源發電量同比增長與發電占比提升的主要原因是裝機容量的增加：2017 年核電、風電、太陽能發電新增裝機分別為 218 萬千瓦、1,952 萬千瓦、5,338 萬千瓦。其中核電與風電發電量同比增速較 2016 年分別下降了 7.9 和 3.7 個百分點，主因系新增裝機增長速度放緩，核電、風電新增裝機容量同比減少 69.8%和 3.6%。太陽能發電量仍然維持高速增長，2017 年電量同比增速較 2016 年提升 3.4 個百分點。

    從 2017 年各月份的發電量當月同比增速來看：12 月份核電發電量同比增速較低，主因系部分核電機組進行檢修影響整體出力水平；風電和太陽能發電量增速處于較高水平。

2017 年核電發電量同比增長 16.5%

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2017 年各月核電發電量當月同比增速情況

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2017 年風電發電量同比增長 26.3%

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2017 年各月風電發電量當月同比增速

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2017 年太陽能發電量同比增長75.4%

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2017 年各月核電發電量當月同比增速情況

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