隨著中國社會經濟持續快速發展，汽車保有量繼續保持快速增長態勢。據調查數據顯示，截至2017年底，全國汽車保有量達2.17億輛，與2016年相比，全年增加2304萬輛，增長11.85%。汽車占機動車的比率持續提高，該數值從54.93%提高至70.17%，汽車已成為機動車構成主體。2017年我國新注冊登記汽車2813萬輛，再創歷史新高。從分布情況上看，全國已有7個城市汽車保有量超過300萬輛，24個城市汽車保有量超過200萬，53個城市汽車保有量超過百萬。汽車保有量的高速增長給城市停車帶來極大壓力。

2006-2017年中國汽車保有量及同比增速圖

數據來源：公安部交管局、智研咨詢整理

    據調查數據顯示，截至2017年6月，我國停車位需求量達2.7億個。預計到2018年底，停車位需求量將達3億個。5000萬的停車位缺口不僅沒有被填補，而且缺口仍在持續擴大，“停車難”這個社會問題日益嚴重。

2013-2018年中國停車位需求量圖

數據來源：公開資料整理

    機械式停車設備相對于傳統停車位而言具有占地面積小、地利用率高、造價較低等優點，成為解決城市停車難問題的有效途徑。日本等發達國家立體停車設備已經占據了70%的絕對優勢地位，國內目前比例僅為2%-3%，從傳統平面停車轉變為智慧自動化停車的升級替代是大勢所趨。

    目前，國內停車設備市場競爭主體多元，技術來源較為廣泛。行業內排名靠前的公司主要就是五洋停車、杭州西子、深圳怡豐、大洋泊車。

    公司整體盈利體量和利潤率水平和杭州西子比較相近，兩家基本上就是行業內的前兩名。杭州西子石川島是中日合資公司，目前市場份額第一，其優勢在渠道，但技術主要靠日本公司，針對國內客戶的研發能力相對較弱，銷售主要靠代理，而公司主要采取直銷模式，在深圳地區市場份額占到85%以上，并在合肥新建產能，全國和全球的市場拓展正在穩步進行。

    2017年，中國停車網共發布停車行業公開招投標項目7175條，同比增長約6%。其中，機械式停車設備招投標信息2513條，同比增長高達28.7%。機械式車庫PPP項目123條，同比增長12.2%。

2017年機械式停車設備公開招標項目企業中標數量排行圖

數據來源：公開資料整理

    停車項目招投標數量持續高速增長，項目規模再創新高，同時智能化高端化程度不斷升。中國停車網共發布停車行業公開招投標項目3308條，其中機械式立體車庫招投標項目1208條，在去年同期高增長的基礎上再增長5.04%。

2018年1-9月機械式停車設備招標項目數量圖

數據來源：公開資料整理

    國內低端化市場惡性競爭情況正在改變，行業洗牌迎來發展機遇。現今，智慧停車行業商業模式已經發生改變。新模式下，企業與政府成立合資公司，從事停車資源投資、建設、運營。智慧停車行業企業的定位也從單一的設備供應商向投資、建設、運營一體化服務商轉變。由于政府導向的基建新市場更加注重對停車設備“質量、智能”的要求，對于立體車庫造價并不敏感，低端停車設備產品將會迅速被淘汰，行業發展迎來歷史性機遇。

    據調查數據統計，截至2018年6月，進入項目準備、采購、執行階段的PPP停車項目共計208個，其中已有144個PPP停車項目確定了社會資本方。PPP模式融資總額已累計超過300億元，用于近20萬個泊位。

    在已確定社會資本方的PPP停車項目中，社會資本方大致可以劃分為兩類：央企國企和民營企業。值得一提的是，43個涉及道路智慧停車項目的社會資本方均屬民企；22個醫院停車項目的社會資本方中，民企占比86.4%；79個公共停車場項目的社會資本方中，民企占比46.8%。

至2018年6月PPP停車項目實施進度分布圖

數據來源：中國財政部、智研咨詢整理

2018年6月PPP停車項目社會資本方確定年度分布圖

數據來源：中國財政部、智研咨詢整理

    2017年全國新增機械式停車泊位約90萬個。偉創、天辰作為智慧停車行業第一梯隊公司，也是唯有的擁有上市公司平臺的企業，未來不僅受益于行業高增長，更受益于行業集中度提高帶來的紅利。

2010-2017中國機械式停車新增車庫項目數量和泊位數量

數據來源：公開資料整理

    政府公用事業項目行業空間可謂無可限量，但市場上的智慧停車規模企業中只有采取直銷體系。在多元化業態和商業新模式下，利用資本杠桿優勢搶占市場規模。

    相關報告：智研咨詢發布的《2019-2025年中國機械停車設備行業市場分析預測及投資方向研究報告》