電動化、智能化生產的大背景下，我國制造業領域的發展方向開始由前期的規模擴張逐步向優化產業結構轉型。這同時倒逼上游加工設備產業向自動化生產、智能化管理的趨勢發展。

    此背景下，數控機床需求比例從2013年開始加速上升。

    現階段，我國數控金屬成形機床數控化率相比數控切削機床數控化率，其數控化率明顯偏低。

    2014年我國數控金屬成形機床產量大幅提升至34.65萬臺，隨后基本保持每年30萬臺以上的產量，2018年1-11月，全國數控金屬成形機床產量21.4萬臺，大幅擴提升的數控金屬成形機床產量，帶動了國內成形機床的數控化率上升，2017年全國數控金屬成形機床數控化率在20%左右，相比2013年增長了160%以上，預計2018年全年數控金屬成形機床數控化率將達到23%。

2006-2018年11月全國金屬成形機床產量及數控化率

資料來源：國家統計局、智研咨詢整理

    目前，國內數控金屬切削機床數控化率已達 35%左右。但是數控金屬切削機床產量在2017年開始出現了下滑，2017年全國數控金屬切削機床產量64.3萬臺，相比2016年減少了14萬臺，2018年1-11月全國數控金屬切削機床累計產量44.8萬臺，預計2018年全年產量將不及2017年數據。

2010-2018年11月數控全國金屬切削機床產量及數控化率

資料來源：國家統計局、智研咨詢整理

    根據智研咨詢發布的《2019-2025年中國高檔數控機床行業市場需求預測及投資未來發展趨勢報告》數據顯示：我國數控機床進口數量從之前的18萬臺下降至近幾年13萬余臺，進口規模從2011年的51.55億元下降至2018年1-11月的31.32億元。雖然我國數控機床進口規模有所下降，但是進口機器的單位價格在2016年之后開始出現上漲。

2010-2018年11月全國數控機床進口量和進口金額統計

資料來源：海關總署、智研咨詢整理

    2017年全國數控機床進口平均價格約21.24萬元/臺，2018年1-11月漲至23.33萬元/臺，預計2018年全年將在24萬元/臺附近。

2010-2018年1-11月全國數控機床進口平均價格

資料來源：海關總署、智研咨詢整理

    2017 年，國內高端數控機床需求占比數控機床總需求份額約在15%-20%之間，而國內高端數控機床的國產化率不足 10%。進口機床單臺價值在近幾年出現顯著上升，2017 年約 21.24 萬美元/臺，較 2015 年上漲了5.07萬美元/臺。數控機床進口平均價格的上升反映出我國數控機床產品需求方向已經從中低端向高端產品轉移，高端數控機床的需求市場正隨著制造業智能化發展而提升。

    按照現階段金屬成形機床產量變化，其數控化率每提升 1%，則將產生 3000 臺左右的數控成形機床新增需求，同時國產數控機床向中高端、高端市場的進軍。有效的推動了我國數控機床在國產替代空間以及產品價值的上漲。

    數控系統是數控機床自動運行作業的核心，通過數字指令實現一臺或多臺機械設備運作控制。從數控金屬成形機床原材料成本構成看，數控系統占比原材料成本總額的15%左右，其產品價值為原材料最高。

數控金屬成形機床原材料成本占比格局

資料來源：智研咨詢整理

    金屬成形機床用數控系統，國內外主要研發和生產廠商包括 Fanuc、Siemens、ESA、Cybelec 及深圳華德爾、南京澤榮、揚州大祺及埃斯頓。

    Fanuc、Siemens 產品主要應用于數控轉塔沖床、數控激光切割機領域；Cybelec、ESA、深圳華德爾產品主要應用于數控折彎機、剪板機領域。

    南京澤榮、揚州大祺產品主要應用于數控壓力機領域。埃斯頓占據國內剪板機、折彎機床用數控系統市場份額近 80%，為絕對龍頭。

金屬成形用數控系統國內外主要生產廠商

資料來源：智研咨詢整理

    受金屬成形機床行業數控化升級換代需求提升的影響，埃斯頓金屬成形機床數控系統業務同比有較明顯增長。在行業內，埃斯頓積極推廣金屬成形機床混合動力（泵控和閥控）技術和產品，DSVP\SVP系列節能產品相關業務取得了較大增長；同時，充分利用公司在電伺服轉塔沖整體解決方案的優勢，快速培育新興客戶，推動該產業從傳統機械式和液壓驅動式轉型升級為全電伺服直接驅動；針對機械壓力機，進一步完善和優化壓力機遠程監控方案，和壓力機噸位遠程監視功能進行集成，有效的提升了埃斯頓產品競爭力。

2016-2018年上半年南京埃斯頓細分產品收入情況 單位：百萬人民幣

資料來源：公司年報、智研咨詢整理