在數字經濟時代，中國銀行業的轉型趨勢備受關注。目前全球化非常分化，在這樣一個非常分化的時代，數字經濟是一個難得的各國都在著力發展的共識，其中既有短期的疫情推動，也有中長期對發展趨勢的把握。

    數字經濟是全球經濟增長的亮點

    從全球經濟的相對增長速度看，數字經濟已經成為全球經濟在調整中的一個難得的亮點。全球在2019年數字經濟平均名義增速是5.4%，高于同期全球GDP名義增速3.1個百分點；中國數字經濟的增長速度是GDP增長速度的3.5倍。從不同的發展水平來看，發展中國家的數字經濟同比增長7.9%，超過發達國家3.4個百分點。

    在經濟轉型的背景下，產業互聯網作為生產要素的驅動因素，通過拉動ICT(信息化)和TFP(全要素生產率)以拉動實體經濟的增長。根據相關的測算，2019-2024年產業互聯網相關投入應用所帶來的GDP增量將達到整體GDP增量的13%。

    從發展環境來看，生活場景的線上化是數字經濟發展的基石，也引發了數據財產權益歸屬的一些爭議。生活場景的線上化表現在幾個方面，流量呈現指數級的增長。與此同時，商品網上零售額保持高速增長。在疫情期間，網上的零售支持了經濟的運行，特別是城市的運轉。移動支付、短視頻、直播、網購等多重模式的疊加，迸發出直播帶貨的業務模式。

    從金融機構的角度來看，ToB端和ToC端都有一些明顯的進展，帶動了金融市場不同客群主體的數字化轉型。在ToC端，生活場景的線上化為促進了個人金融服務全面數字化奠定了基礎。移動支付、小額理財貸款提供了發展的土壤，擴展到智能投服與數字貨幣等新領域。反過來，移動支付、小額理財貸款的業態發展又創造了一些新的業態。在ToB端，線上化、智能化促進了企業金融服務全面數字化。數字技術與傳統金融機構商業模式的融合，特別是在風險管理方面應用非常廣泛。

    從與數據相關的邏輯來看，數據要素的邏輯對金融機構而言，一是場景金融，提升了金融數據的可得性。二是科技金融，提升了金融數據處理分析的能力，兩者結合起來為金融機構的轉型提供了條件。

    從金融功能的角度看，金融業的基本功能包括資源配置、渠道基礎定價、交易安全等，那么數字化就必然衍生出一系列的新產品、新模式、新業態。這些在目前是正在進行時。

    中國銀行業的轉型探索

    在數字化轉型的過程中，中國銀行業一直是金融數字化中非常活躍的主體，銀行一直在不同的維度探索推進數字化轉型以適應數字經濟對產品和服務模式的新要求，從電商、直銷銀行，到金融科技公司、開放銀行等。

    中國銀行業數字化轉型的探索，首先是電商平臺。其著眼點是構建交易場景，融入實體經濟。銀行的電商平臺有信用卡積分商城、接入式電商平臺、獨立電商，也有自建電商平臺，這是非常積極的探索和努力。但是從目前的評估來看，總體上活躍度有限。

    第二個方向是直銷銀行。直銷銀行沒有分支機構，它的低成本運轉的模式在汲取新客戶的同時，也希望通過這種模式有效地降低獲客成本以提高收益。但是在產品模式不斷同質化的情況下，要做創新并不容易。從直銷銀行的進展來看，從2014年2月民生銀行的直銷銀行上線以來，中國銀行業成立的直銷銀行達100多家。但是我們統計了2017年到2019年，直銷銀行的活躍客戶數量過20萬的只有4家，即長沙銀行E銀行、江蘇銀行直銷銀行、寧波銀行直銷銀行、貴陽銀行爽爽bank。雖然直銷銀行確實在降低獲客成本上有所進展，但是分化非常明顯。

    第三個方向是建立金融科技子公司。總體上采用內外同步并行的多種模式，但是這些子公司的盈利模式如何還有待觀察。一些大型的銀行通過跨界合作的方式，通過設立子公司來介入金融科技。也有很多銀行系成立了自己的金融科技子公司，都有積極的進展。

    第四個方向是開放銀行。從目前的情況看，不同體量、不同規模的銀行采取了不同的模式，大中型銀行多數采用自建和共建生態圈的模式，它的優點是可以充分利用已經搭建的客戶和科技基礎，吸引其他的合作方入駐自身的平臺，實現生態圈的構建。小型銀行多數采用加入已經成熟的金融生態圈，或者采取抱團取暖的聯合模式來推動開放銀行。

    如何實現銀行數字化轉型的突破？

    從目前的觀察來看，中國銀行業的數字化轉型面臨著多方面的制約。渠道方面，實現渠道單一，缺乏場景化，難以精準、高效觸達目標用戶。客群方面，模糊聚焦20%人群，對80%長尾客群缺乏精細化耕作，難以適應客戶行為變化。基礎設施方面，無法滿足金融各應用場景的需求，龐大的市場需求對IT系統要求更高。數據資產的應用方面，維度單一，依賴于對客戶交易數據的處理，缺乏更立體多維的數據。

    如何實現銀行數字化轉型的突破？我們認為有以下幾個方向可供參考。

    第一個方向，實現場景拓展的連接。連接到更多的場景里面去，既包括數字化的生態拓展，也要順應客戶行為的數字化生存發生的劇烈變化。在細分行業里，越細分的市場其實越存在場景的藍海。同時也可以實現積極推動垂直場景的專業化，對細分行業的定制化、專業化、綜合化的金融的服務。進行場景化的創新布放，以場景為載體，將金融服務和日常消費行為生活場景結合在一起。

    第二個方向，開放平臺新連接。一要豐富升級平臺場景，在場景化的推廣階段，開放銀行的首要目標是覆蓋市場，對接核心平臺，對接多元化的場景。二要降低進入門檻，銀行應該精選少數適用性廣、性能成熟的銀行功能制作API接口，采用科學的營銷策略積極鏈接主流平臺。三要同時建設產品輸出體系，特別是在平臺化的整合階段，當銀行API市場日趨完備時，梳理交易前、交易中、交易后以及它的技術支撐和基礎支撐來穩定行業的市場份額，銀行重心將回到自身API平臺建設，形成優勢產品。

    第三個方向，要圍繞數據生產要素重構組織架構，推進數據資產經營新連接。打造便于實現數據資產經營的銀行體系架構。銀行每天要處理大量的數據，銀行日常的經營面對的無非是資金流、信息流，所以運營管理要智能化，實現智能設備的人力替代；產品服務數據化，實現客戶和業務信息的實時監控與快速洞察。銀行要加快建設全行數據資產管理平臺，實現數據資產的集中管理、深度挖掘和交叉應用；打造對非結構、半結構、流式數據等差異化數據的處理能力；將數據源作為重要的戰略資源和業績指標，建立相應的管理機制。銀行不能坐在金山上還找不到它的商業模式。同時在架構體系上要開放化，提高開放的輸出能力。

    第四個方向，聯邦學習的技術性連接。聯邦學習是一種加密的分布式機器學習技術，為金融機構提供能保護數據隱私，遠程操作、低成本快速迭代的大數據風控聯合建模服務。與此相類似的是隱私計算。與傳統的聯合建模相比，聯合學習具有多重優勢特征：數據不出本地環境，不披露底層數據，所以可以采用它，但是還能保持隱私。在大家已經越來越關注數據隱私的條件下，我們還能夠動用數據，打破數據的孤島，能夠促進數據的連接，這些有非常廣泛的應用前景。

    第五個方向，推動監管數字化。因為金融機構在數字化，監管必須要相應地數字化，既包括在監管上要對這些創新型的活動提供一些寬松的環境，通常稱為監管沙盒，讓金融機構在特定的環境下相對寬松地去觸碰監管框架，去做一些探索。同時因為數字化越來越往前進步，越來越多的業務在網絡進行，金融機構的業務也越來越依賴網絡，所以網絡安全變得越來越重要。同時，還有一個很重要的方向就是在數字經濟時代，依托互聯網的業務，從一開始其數據就具有開放性，非常容易進行跨境流動。數據的跨境流動面臨的監管體制、法律體系、應用環境的差異對于監管方面協調提出了更高的要求，所以銀行數字化轉型也必須要求監管同步數字化轉型。